top of page
Post: Blog2 Post
Livros até R$20
Foto do escritorSago Investimentos

Fundo Imobiliário HGBS11 Vale a Pena? Cotação, Dividendos, Valor Patrimonial, Vantagens e Riscos.

Compensa Investir no Fundo Imobiliário HGBS11? Descubra tudo sobre esse fundo, os seus dividendos, valor patrimonial, cotação, vantagens, riscos, subscrições e como investir. Veja se vale a pena investir no FII Hedge Brasil Shopping.



Fundo Imobiliário HGBS11 Vale a Pena? Cotação, Dividendos, Valor Patrimonial, Vantagens e Riscos.

Abordaremos tudo o que você precisa saber antes de investir no Fundo Imobiliário HGBS11 (Hedge Brasil Shopping). Leia até o final e veja se vale a pena comprar esse Fii.


O Fundo Imobiliário HGBS11


O Fundo de Investimento Imobiliário Hedge Brasil Shopping, código (ticker) HGBS11, é um Fundo Multiativo do tipo tijolo, de gestão ativa, com mandato de renda, e atua no segmento de shopping centers.


O FII HGBS11 tem o objetivo de gerar renda por meio do investimento (aquisição e exploração comercial) em shopping centers localizados em regiões com área de influência de, no mínimo, 500 mil habitantes.


O fundo conta com o número de 91.482 cotistas.


É administrado pela Hedge Investments Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários Ltda e gerido pela Hedge Investments Real Estate Gestão de Recursos Ltda.


Para aprender mais sobre fundos de shoppings, veja no nosso artigo: O que é Fundo Imobiliário de Shopping? Qual o Melhor Fii de Shopping?


CNPJ do Fundo


O CNPJ do Hedge Brasil Shopping FII é o 08.431.747/0001-06.


Cotação do Fundo Imobiliário HGBS11



A cotação do Fundo Imobiliário HGBS11 pode ser facilmente verificada no home broker de sua corretora ou em sites como o ADVFN.


A cotação do Fundo Imobiliário FII Hedge Brasil Shopping fechou no dia 28/10/2022 em R$209,96.


Essa cotação significa uma valorização de 9,90% para o ano de 2022, e uma alta de 13,03% para os últimos 12 meses.


Portfólio do Fundo

Portfólio do FII HGBS11 – Vale a pena investir no HGBS11?

O Portfólio do Fundo Imobiliário HGBS11 é composto por 17 shopping centers. Eles estão localizados em 12 (doze) cidades, e distribuídos em 5 (cinco) estados brasileiros.


É importante destacar que um total de 89% desses ativos imobiliários do Fundo HGBS está localizada no estado de São Paulo.

FII HGBS11 – Vale a pena investir no HGBS11?

A carteira de investimentos do FII está diversificada da seguinte maneira:

  • 91,0% em Ativos Imobiliários;

  • 6,1% em Fiis Líquidos;

  • 1,8% em CRIs (Certificados de Recebíveis Imobiliários);

  • 1,1% em Fundos de Renda Fixa.


A Área bruta locável (ABL) própria do fundo é de 180,2 mil metros quadrados.


Dividendos do Fundo Imobiliário HGBS11


Veja quanto o Fundo Imobiliário HGBS11 está pagando em dividendos e a sua frequência.

Dividendos do Fundo Imobiliário HGBS11 - Vale a Pena comprar?

O último dividendo distribuído foi de R$1,35, gerando um Dividend Yield mensal médio em torno de 0,64%.


Os rendimentos médios distribuídos nos últimos 12 meses são de R$1,19. E os resultados médios por cota para o mesmo período é de R$1,26, o que representa um patamar saudável de distribuição de dividendos.


A Periodicidade de pagamento dos rendimentos do Hedge Brasil Shopping FII é mensal. De acordo com sua a política de distribuição de rendimentos a distribuição é de no mínimo 95% do resultado semestral auferido a regime de caixa.


Renda de Dividendos


Você já imaginou receber todos os meses uma renda de dividendos suficiente para pagar todas as suas despesas?


Ganhar 5 mil, 10 mil, 15 mil reais por mês em proventos de Fiis? Hoje em dia, com a estratégia adequada, é plenamente possível.


Para você aprender uma poderosa estratégia de investimento em fundos imobiliários, desenvolvida pelo Professor Baroni, e auferir rendimentos de forma consistente todos os meses, clique no botão abaixo.



Há um período de 7 dias para você pode conhecer e testar o treinamento do Professor Baroni, sem nenhum risco, pois se não gostar, basta pedir o reembolso. O estorno é integral e não fazem nenhuma pergunta.



Escrevemos um artigo dando a nossa opinião sobre o curso de fundos imobiliários do Professor Baroni. Vale a pena conferir.



Vacância do Fundo Imobiliário HGBS11


A vacância do Hedge Brasil Shopping FII, de acordo com o relatório gerencial de setembro/2022, é de 6,4% da sua Área Bruta Locável.


Essa vacância do HGBS11 tem reduzido, no entanto, ainda está acima da mediana no Brasil, que é de 5,4% (Julho/22).


Valor Patrimonial do Fundo


O Valor Patrimonial de um Fii é o valor do seu patrimônio líquido, estipulado com base na avaliação dos seus ativos e passivos.


Segundo o Relatório Gerencial do mês de setembro/2022, o valor patrimonial da cota do Fundo Imobiliário HGBS11 é de R$218,37.


Já o valor patrimonial do fundo é de R$2.183.700.000,00.


A quantidade de cotas do HGBS11 é de 10.000.000.


A cotação do HGBS11 fechou no dia 28/10/2022 em R$210,14, ou seja, nessa data o fundo estava sendo negociado abaixo do seu valor Patrimonial, com uma relação de P/VP (Preço / Valor Patrimonial) de aproximadamente 0,96.


IPO (Oferta Pública Inicial)


O IPO (Oferta Pública Inicial) do FII HGBS11 foi em 11/12/2007 pelo valor de R$100,00 a cota.


Valor de Mercado do Fundo Imobiliário HGBS11


O Valor de Mercado do Fundo HGBS11 é de R$2.101.400.000,00.


A liquidez média diária do Fii é em torno de 1,45 milhão de reais.


Para encontrar o valor de mercado de um Fii, você deve multiplicar o valor de sua cotação pelo número de cotas.


Subscrições (Emissões de Cotas)


O Fundo HGBS11 já realizou 8 (oito) emissões de cotas. A 8ª (oitava) emissão ocorreu no ano de 2019.


Taxa de Administração e Performance do Fundo Imobiliário HGBS11


Calculadora para analisar a Taxa de Administração e Performance do Fundo Imobiliário HGBS11

A sua Taxa de Administração, que inclui gestão, é de 0,60% ao ano sobre o valor de mercado das cotas. Não há cobrança de taxa de performance.


Trata-se de uma taxa atrativa no mercado de fundos de investimentos imobiliários.


É importante que o investidor de fundos imobiliários sempre analise as taxas cobradas pelo fundo que pretende negociar, e faça a devida comparação com os seus respectivos pares (preferencialmente do mesmo segmento).


Por exemplo: Comparar as taxas do HGBS11 com as do XPML11, VISC11, MALL11, HSML11.


Vantagens de Investir no HGBS11


Será que vale a pena investir no fundo imobiliário HGBS11? Dentre as principais vantagens do FII Hedge Brasil Shopping FII, destacam-se:

  • Atua no segmento de Shopping Centers;

  • Gestão Ativa;

  • Multiativos;

  • Multi-inquilino;

  • Taxa de Administração Atrativa em relação ao restante do mercado;

  • Imóveis bem localizados;

  • Exposição Imobiliária a Região mais rica do país;

  • Pagamento de Rendimentos Mensais;

  • Isenção de Imposto de Renda;

  • Liquidez na negociação de Cotas;

  • Cotas negociadas abaixo do Valor Patrimonial (com base na cotação de 28/10/2022).

No entanto, também existem riscos envolvidos. Continue lendo para conhecer mais sobre o fundo e ver se o HGBS11 vale a pena.


Riscos do Investimento


É indispensável que você tenha muita atenção nas próximas linhas. É muito importante que o investidor avalie todos os riscos envolvidos de forma criteriosa ao se investir em qualquer ativo de renda variável.


Antes de visualizar quanto você pode ganhar em um determinado investimento, analise e mensure o quanto você poderia perder. Em seguida, veja se o risco a ser assumido é adequado ao seu perfil de investidor.


Isso posto, listamos abaixo os principais riscos a serem considerados na tomada de decisão de negociação do HGBS11.

  • Alta Concentração de Ativos em um estado brasileiro (SP);

  • Vacância encontra-se acima da mediana no Brasil (relatório gerencial de setembro/2022);

  • Investe em Fiis Monoativos;

  • Ativo de Renda Variável (não há retorno/rentabilidade garantida);

  • Não conta do o Fundo Garantidor de Crédito (FGC);

  • Volatilidade de Renda Variável;

  • Exposição aos Riscos do Mercado Imobiliário;

  • Correlação com o Setor de Shoppings/Varejo/Consumo Interno;

  • Resultados estão diretamente ligados ao Fluxo de Pessoas;

  • Alta correlação com a economia da região sudeste.

Para aprender a gerir esses riscos, analisar Fiis por conta própria, não depender mais de analistas, e investir da forma correta em fundos imobiliários, conheça a metodologia desenvolvida pelo Professor Baroni.




É essencial saber avaliar corretamente os riscos de cada fundo imobiliário, para não cair em armadilhas. Só assim você irá potencializar a sua rentabilidade e começar a receber dividendos mensais de forma consistente, com segurança, e tranquilidade.


Curso de Fundos Imobiliários do Professor Baroni


Como Investir no Fundo Imobiliário HGBS11?


Para comprar ou vender o fundo imobiliário HGBS11 siga os seguintes passos:


  • Transfira o dinheiro que seja investir para a sua Corretora;

  • Acesse a Plataforma de Negociação de sua corretora (Home Broker) pelo celular ou computador;

  • Adicione o código do fundo imobiliário que deseja investir no Home Broker. Neste caso seria o HGBS11. Geralmente é no ambiente da plataforma que mostra as cotações dos ativos.

  • Clique no código recém cadastrado para criar a respectiva ordem de compra ou de venda.

  • Preencha todos os dados da ordem, tais como: tipo, preço e quantidade.

  • Confirme e aguarde a sua ordem ser executada.


Se você é iniciante, e ainda não está familiarizado com esses procedimentos, para aprender a investir na bolsa de valores do zero, leia o nosso artigo:



Vale a Pena Investir o Fundo Imobiliário HGBS11?


O FII Hedge Brasil Shopping atua no segmento de shoppings centers e poderia desempenhar um papel interessante na composição de uma carteira diversificada de fundos imobiliários.


O fundo é multiativo, com uma carteira diversificada composta por 17 shopping centers. Além disso, também investe parte de seus recursos em Fiis Líquidos, Certificados de Recebíveis Imobiliários e Fundos de Renda Fixa.


O HGBS11 não cobra taxa de performance, e a sua taxa de administração é de 0,60% ao ano sobre o valor de mercado das cotas. Pode ser considerada uma taxa atrativa se comparada a outros Fiis.


Porém, um ponto de alerta a ser monitorado pelo investidor do HGBS11, que também poderia ser visto como uma grande vantagem do fundo, a depender do ponto de vista, é a sua alta exposição ao estado de São Paulo.


Trata-se do estado mais rico do país. No entanto, uma alta correlação com a economia de uma região geográfica é um fator que pode ser monitorado pelo investidor mais conservador.


Outro ponto de alerta relevante é em relação à vacância do fundo, que encontra-se acima da mediana no Brasil (com base no relatório gerencial de setembro/2022).


Além disso, o Fundo Imobiliário HGBS11 também investe em Fiis Monoativos, quais sejam:

  • HPDP11

  • PQDP11

  • FVPQ11

  • WPLZ11

  • FLRP11

  • ABCP11

  • JRDM11

Veja o nosso artigo sobre Fundos Imobiliários Monoativos para conhecer os seus riscos e benefícios. Será que vale a pena comprar fundos monoativos?


É importante que o investidor tenha cautela antes de alocar os seus valiosos recursos financeiros. A tomada de decisão de investimento deve ser acompanhada de prudência e racionalidade.


Dessa forma, também é recomendável a leitura dos relatórios gerenciais publicados mensalmente pelo fundo no site da Hedge Investments.


É interessante comparar as informações, indicadores, dados e vantagens elencadas neste artigo com os riscos envolvidos no investimento.


Não deixe de avaliar a consistência dos dividendos, o portfólio do fundo, a qualidade da gestão, taxas etc.


Como o capital financeiro do investidor é limitado, e considerando o custo de oportunidade envolvido, também seria interessante estabelecer uma comparação entre o Fundo HGBS11 com demais Fiis que atuam no setor de shopping centers.


Neste sentido, já escrevemos artigos sobre os fundos XPML11, VISC11, MALL11, HSML11, que também investem e exploram o mercado imobiliário de shoppings. Não deixe de ler e compará-los.


Para tomar a decisão de alocação de capital em qualquer ativo do mercado financeiro é indispensável que o investidor pese os pros e os contras, ou seja, os riscos e as vantagens inerentes ao investimento.


Desse modo, a decisão final deverá ser do investidor. Nesse sentido, uma análise aprofundada do fundo imobiliário é imprescindível para uma boa alocação.


Desse modo, para auxiliar você, publicamos o artigo “Checklist Completo: Passo a Passo de como analisar um Fundo Imobiliário (FII)”, onde você encontrará um Checklist completo para analisar qualquer fundo imobiliário.


Aplique esse Checklist para analisar o Fundo Imobiliário HGBS11 e veja como a sua decisão se tornará bem mais simples.


Para conhecer e analisar outros fundos imobiliários veja os nossos artigos na Categoria Fundos Imobiliários.


Destaque-se que este artigo não se trata de recomendação de compra ou venda do fundo imobiliário HGBS11.

Assista o vídeo no YouTube “HGBS11 – a recuperação dos shoppings é duradoura?” no canal Clube FII.



Gostou do nosso conteúdo? Salve o nosso site em seus favoritos e nos acompanhe nas redes sociais.


Sago Investimentos



DISCLAIMER: Esse artigo não se trata de recomendação de compra ou de venda do fundo imobiliário HGBS11, ou de qualquer ativo do mercado financeiro. Esse conteúdo representa apenas a nossa opinião sobre investimentos e o mercado financeiro. Destaque-se que os nossos artigos podem conter links de afiliados. É importante ressaltar que só recomendamos produtos ou serviços que confiamos e que agreguem valor aos leitores.

Comentários


Inscreva-se Grátis

Inscreva-se e receba conteúdo exclusivo. Seja o primeiro a receber as últimas notícias e atualizações sobre investimentos e educação financeira.

Obrigado por se inscrever!

Livros em Oferta na Amazon
bottom of page